El precio medio ponderado por volumen (VWAP) es una herramienta de análisis técnico que se utiliza para medir el precio medio ponderado por volumen. VWAP se usa típicamente con gráficos intradiarios como una forma de determinar la dirección general de los precios intradiarios. VWAP es similar a un promedio móvil en que cuando el precio está por encima de VWAP, los precios suben y cuando el precio está por debajo de VWAP, los precios bajan. Los analistas técnicos utilizan principalmente VWAP para identificar la tendencia del mercado.
VWAP se utiliza para identificar puntos de liquidez. Como medida de precio ponderado por volumen, VWAP refleja los niveles de precios ponderados por volumen. Esto puede ayudar a las instituciones con grandes pedidos. La idea es no perturbar el mercado al ingresar grandes órdenes de compra o venta. VWAP ayuda a estas instituciones a determinar los puntos de precio líquidos e ilíquidos para un valor específico durante un período de tiempo muy corto.
VWAP también se puede utilizar para medir la eficiencia comercial. Después de comprar o vender un valor, las instituciones o las personas pueden comparar su precio con los valores VWAP. Una orden de compra ejecutada por debajo del valor VWAP se consideraría una buena ejecución porque el valor se compró a un precio inferior al promedio. Por el contrario, una orden de venta ejecutada por encima del VWAP se consideraría una buena ejecución porque se vendió a un precio superior al promedio.
Cálculo
El precio promedio ponderado por volumen (VWAP) es exactamente lo que parece: el precio promedio ponderado por volumen. VWAP es igual al valor de la moneda de todos los períodos de negociación dividido por el volumen total de negociación del día actual. El cálculo comienza cuando se abre la negociación y finaliza cuando se cierra la negociación. Debido a que es bueno solo para el día de negociación actual, los períodos y los datos intradiarios se utilizan en el cálculo.
VWAP = (∑j Pj * Vj) / ∑j Vj
Dónde:
Pj – precio de la operación j;
Vj – volumen del comercio j;
j – cada operación individual que tiene lugar durante el período de tiempo definido, excluyendo operaciones cruzadas y operaciones cruzadas de canasta.
El precio en sí se calcula mediante la siguiente fórmula:
Precio(i)= (Alto+Bajo+Cerrar)/3
Parámetros principales
Número de días, el número de días para calcular los valores del análisis de volumen;
Hora de inicio/finalización, define la hora de inicio/finalización del día de negociación del cliente, es decir, define el ciclo de cálculo del VWAP (válido para la zona horaria del cliente);
Estilo de línea.
El indicador se ve de la siguiente manera en el gráfico:
